全國人大代表、北京證監(jiān)局局長賈文勤

在2025年全國兩會召開之際，全國人大代表、北京證監(jiān)局局長賈文勤接受了貝殼財經(jīng)采訪。她在采訪中指出，在過去的一年里，北京證監(jiān)局積極推動新“國九條”在轄區(qū)落地見效，首都資本市場呈現(xiàn)積極而深刻的變化，尤其是在防風險、強監(jiān)管、促進高質量發(fā)展方面取得顯著成效。

在此次采訪中，賈文勤還就引導轄區(qū)上市公司規(guī)范開展并購重組、支持轄區(qū)證券公司和基金公司加快建設一流投行和投資機構、推動資本市場發(fā)展科技金融以及大力支持北交所高質量建設方面作了介紹。

積極推動新“國九條”落地見效，首都資本市場呈現(xiàn)積極而深刻變化

新京報貝殼財經(jīng)：新國九條提出即將滿1年，北京證監(jiān)局在落實新“國九條”方面采取了哪些具體措施？

賈文勤：自去年新“國九條”出臺后，證監(jiān)會會同有關方面制定修訂若干配套文件和制度規(guī)則，形成“1+N”政策體系，系統(tǒng)性重塑資本市場基礎制度和監(jiān)管底層邏輯。北京證監(jiān)局深刻認識新“國九條”出臺的重大意義，緊扣防風險、強監(jiān)管、促高質量發(fā)展工作主線，結合首都資本市場實際細化監(jiān)管舉措，推動各項重點任務在轄區(qū)落地見效，首都資本市場呈現(xiàn)積極而深刻的變化。

防風險方面，推動北京市進一步健全資本市場風險防控工作機制，提升央地風險處置合力；健全完善風險綜合研判機制，及時應對跨市場跨行業(yè)跨境風險；創(chuàng)新構建立體化私募風險監(jiān)測機制，穩(wěn)妥推進存量風險化解等。

強監(jiān)管方面，從嚴查處財務造假行為，積極推進立體化追責；推動轄區(qū)上市公司全面落實獨董改革任務，聚焦“關鍵少數(shù)”提升公司治理水平；完善退市監(jiān)管工作機制，嚴厲打擊退市公司違法違規(guī)行為等。

促高質量發(fā)展方面，積極推動“支持科技十六條”“科創(chuàng)板八條”“并購六條”在轄區(qū)落地，爭取形成更多服務新質生產(chǎn)力發(fā)展的案例；支持轄區(qū)上市公司披露ESG報告，引導社會資金開展綠色投資；支持優(yōu)質外資證券期貨機構落地展業(yè)，積極支持北京“兩區(qū)”建設等。

加大力度引導上市公司規(guī)范開展并購重組，從嚴打擊相關財務造假行為

新京報貝殼財經(jīng)：新“國九條”明確提出“加大并購重組改革力度，多措并舉活躍并購重組市場”，在此背景下，北京證監(jiān)局下一步將采取哪些措施？

賈文勤：北京證監(jiān)局將深入落實《關于深化上市公司并購重組市場改革的意見》，加大工作力度，引導推動轄區(qū)上市公司規(guī)范開展并購重組，加強資源整合協(xié)同，進一步提升核心競爭力。

一方面，加強與北京市相關部門及其他金融監(jiān)管部門監(jiān)管協(xié)作，支持推動北京市優(yōu)質資產(chǎn)與上市公司需求對接，推動優(yōu)化上市公司并購貸款等融資便利渠道。另一方面，用好全國范圍內(nèi)并購重組成功案例，將案例展示與走訪調(diào)研、座談交流相結合，向轄區(qū)公司介紹并購重組支持政策、規(guī)范依據(jù)并釋疑解惑。同時，也將依法打擊蹭并購重組熱點、掩飾真實業(yè)績的財務造假行為。

進一步加強轄區(qū)機構監(jiān)管，推動建設一流投行和投資機構

新京報貝殼財經(jīng)：北京證監(jiān)局如何推動轄區(qū)證券公司和基金公司加快建設一流投資銀行和投資機構？

賈文勤：證券基金機構是資本市場重要的中介機構、專業(yè)服務機構，在促進資源優(yōu)化配置、推動企業(yè)發(fā)展壯大、服務居民財富管理等方面發(fā)揮著重要作用。2024年，證監(jiān)會印發(fā)了《關于加強證券公司和公募基金監(jiān)管 加快推進建設一流投資銀行和投資機構的意見（試行）》（簡稱《意見》），針對推動證券公司與公募基金提升專業(yè)能力與合規(guī)水平作出了具體明確的要求。

北京證監(jiān)局將認真落實《意見》，進一步加強轄區(qū)機構監(jiān)管，積極推動建設一流投資銀行和投資機構。

一是引導機構樹立正確的經(jīng)營理念，處理好功能性和盈利性的關系。推動各類機構積極參與進一步全面深化資本市場改革、做好金融“五篇大文章”，在助力資本市場高質量發(fā)展的過程中實現(xiàn)自身提質升級。引導機構自覺對標“五要五不”要求，積極培育良好的行業(yè)文化和投資文化，涵養(yǎng)內(nèi)在“軟實力”。

二是引導機構順應市場發(fā)展趨勢，加快提升專業(yè)能力，培育核心競爭力，積極推進數(shù)字化轉型。督促證券公司健全投行內(nèi)控體系，提升價值發(fā)現(xiàn)能力，加強項目甄別、估值定價、保薦承銷能力建設。引導公募基金強化投研核心能力建設，支持推出更多匹配中長期資金需求的產(chǎn)品和服務，引導機構從規(guī)模導向向投資者回報導向轉變。

三是督促機構優(yōu)化治理結構，完善決策、執(zhí)行、監(jiān)督制衡機制。引導機構樹牢“合規(guī)創(chuàng)造價值”理念，落實全面風險管理與全員合規(guī)要求，堅持在市場化法治化軌道上穩(wěn)慎開展業(yè)務創(chuàng)新。督促機構加強從業(yè)人員管理，完善內(nèi)部問責機制。督促機構嚴格落實投資者適當性制度，提升投資者保護水平，切實提升投資者的獲得感和滿意度。

四是對機構執(zhí)業(yè)質量、內(nèi)部治理、合規(guī)管理等情況加強監(jiān)督檢查，對于嚴重違反執(zhí)業(yè)要求、合規(guī)要求的違法行為，加大查處力度，督促機構守牢合規(guī)、風險底線。

2024年支持北京企業(yè)發(fā)行174只“科創(chuàng)債”，融資2155億元

新京報貝殼財經(jīng)：北京證監(jiān)局在推動資本市場發(fā)展科技金融方面采取了哪些措施？

賈文勤：資本市場在促進創(chuàng)新資本形成、支持科技創(chuàng)新方面具有獨特優(yōu)勢。2024年，北京證監(jiān)局積極貫徹落實“支持科技十六條”“科創(chuàng)板八條”“并購六條”等政策文件，發(fā)揮資本市場優(yōu)勢作用，助力完善有利于科技創(chuàng)新及戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)發(fā)展的融資環(huán)境和發(fā)展空間，推動深化“科技—產(chǎn)業(yè)—金融”的良性循環(huán)。

具體來看，2024年，北京證監(jiān)局協(xié)力北京市有關部門做好上市資源挖掘培育，支持符合條件的科技型企業(yè)發(fā)行上市，2024年轄區(qū)在A股、港股上市的14家企業(yè)中，9家屬于戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)。同時，支持北京企業(yè)發(fā)行174只“科創(chuàng)債”，融資2155億元。

同時，北京證監(jiān)局支持北京市設立百億級政府引導基金，投向人工智能、機器人、信息技術等領域。引導轄區(qū)機構提升服務科技創(chuàng)新的專業(yè)能力，轄區(qū)基金公司管理科創(chuàng)類主題公募基金產(chǎn)品超千億。支持區(qū)域性股權市場開展股權投資和創(chuàng)業(yè)投資份額轉讓試點，進一步暢通創(chuàng)業(yè)投資退出渠道。

下一步將深化和交易所協(xié)同聯(lián)動，助力北交所高質量建設取得新成效

新京報貝殼財經(jīng)：過去一年北京證監(jiān)局在支持北交所建設方面開展了哪些工作？下一步有什么計劃？

賈文勤：一直以來，北京證監(jiān)局積極支持北交所高質量建設，打造服務創(chuàng)新型中小企業(yè)主陣地。2024年，北京證監(jiān)局將支持北交所建設與助力中小企業(yè)、專精特新企業(yè)發(fā)展有機結合，立足轄區(qū)實際開展了一系列工作，取得了新的成效。

一是聯(lián)合北京市委金融辦、人民銀行北京市分行、國家金融監(jiān)督管理總局北京監(jiān)管局等單位聯(lián)合制定北京市做好金融“五篇大文章”相關行動方案，進一步支持北京符合條件的專精特新企業(yè)、創(chuàng)新型中小企業(yè)到北交所上市。

二是與北京市有關部門對24家上市儲備企業(yè)開展調(diào)研，推動新增11家北交所擬上市公司，進一步充實北交所上市后備資源。截至2024年底，全國共有北交所上市公司262家，其中北京轄區(qū)23家。

三是聯(lián)合北交所強化對上市公司的培訓交流，2024年走訪北交所上市公司30家次，及時辦理公司意見建議，推動提升公司質量和投資價值。

四是支持北交所開展業(yè)務創(chuàng)新，正積極推動轄區(qū)企業(yè)“北+H”落地，增進兩地資本市場互聯(lián)互通。支持北交所債券市場于2024年開市，開市首日上市3只債券中2只為北京企業(yè)發(fā)行。

下一步，北京證監(jiān)局將進一步深化和交易所的協(xié)同聯(lián)動，助力北交所高質量發(fā)展取得新成效，包括協(xié)同做好上市培育服務，支持更多“專精特新”等優(yōu)質中小企業(yè)掛牌上市，支持北交所發(fā)展指數(shù)基金與特色產(chǎn)品，推動北交所上市公司做優(yōu)做強。

（來源：新京報）